ЕКОНОМСКЕ ТЕМЕ (2013) 51 (1) 8, 139-154
Almir Alihodžić
Rezime: CAPM model predstavlja odnos očekivanog prinosa i sistematskog rizika (pojedinačne) investicije, što dalje znači, uzimajući u obzir generalni stav da se investitori na tržištu ponašaju sa averzijom prema riziku (engl. risk averse), da viši nivo sistematskog rizika obezbjeđuje i viši nivo očekivanog prinosa i obrnuto. U ovom radu se istražuje mogućnost aplikativne primjene CAPM modela u vrednovanju najlikvidnijih dionica kompanija u sastavu indeksa SAŠ-30 i BIRS-a.
Ključne reči: očekivani prinos; beta koeficijent; sistematski rizik; nesistematski rizik
PRIMJENA CAPM MODELA U VREDNOVANjU FINANSIJSKE IMOVINE NA TRŽIŠTU KAPITALA BIH
Almir Alihodžić
Rezime: CAPM model predstavlja odnos očekivanog prinosa i sistematskog rizika (pojedinačne) investicije, što dalje znači, uzimajući u obzir generalni stav da se investitori na tržištu ponašaju sa averzijom prema riziku (engl. risk averse), da viši nivo sistematskog rizika obezbjeđuje i viši nivo očekivanog prinosa i obrnuto. U ovom radu se istražuje mogućnost aplikativne primjene CAPM modela u vrednovanju najlikvidnijih dionica kompanija u sastavu indeksa SAŠ-30 i BIRS-a.
Ključne reči: očekivani prinos; beta koeficijent; sistematski rizik; nesistematski rizik
